Resultados do Trade Eleitoral Parte 2/3

Salve galera da Finansfera!

Considero a Finansfera a melhor fonte de informação para assuntos relacionados à finanças, mas não tem como ignorar o mainstream. Numa dessas leituras de um grande site encontrei um artigo que ajudava a manter o pequeno investidor desinformado. 

Relatei neste post e expliquei o tipo de confusão que estava sendo feita. Os repórteres ignoraram que os ETFs que seguem o Ibovespa  no exterior são dolarizados.

Este post aliado com algumas ideias do Bredda do Fundo Alaska me fizeram pensar num trade eleitoral utilizando a compra do EWZ (Ibovespa dolarizado), onde seria feita, simultâneamente, uma aposta na queda do dólar e na subida da bolsa.

Este trade é uma simulação de:

- compra de 100 EWZ no fechamento de sexta (21/Set/2018) na cotação de US$33,76

- total investido 3.376,00 dólares

O racional foi aproveitar os dólares enviados para o exterior à um câmbio favorável e o descolamento dos fundamentos do câmbio (dólar muito alto) e da bolsa (barata) por conta da volatilidade causada pelo clima de incerteza nas eleições.

A ideia do trade foi fazer a venda das cotas do EWZ em 3 momentos:

- 29/10/18 um dia depois da eleição / vender 30 EWZ. Lucro de US$4,84 por cota.

- 26/11/18 um mês depois da eleição / vender 30 EWZ

- 28/01/18 final do primeiro mês de governo / vender 40 EWZ

A simulação partiu do princípio que o dinheiro já está dolarizado e que não voltará para o Brasil depois do trade, ou seja, apenas contabilizaremos o resultado em dólar. A aposta contra o dólar será feita por dentro do ETF.

Resultado Parcial

O Ibovespa (R$) está lutando com sua máxima histórica, uma resistência realmente difícil de romper. Acontece que com a mídia incensando o fato de este governo ter exumado os Chicago Boys era de se esperar uma reação mais rápida do índice Bovespa. Este tipo de resistência se rompe de uma vez e com vontade, ou não se rompe. Seguimos testando a resistência. Ainda temos uma bolsa barata, mas os volumes não tem me convencido (sobe sem volume e cai com volume) e o capital estrangeiro, que corresponde à aproximadamente metade do volume tem batido em retirada.

Quando montei este trade a minha ideia era ganhar com a confirmação da vitória de Bolsonaro e não com a expectativa de sua vitória. Digo isso, pois a expectativa rendeu um bom resultado, mas a confirmação somente andou de lado. Por ora nosso trade eleitoral continua "fraquejando".

O EWZ andou de lado nos últimos 30 dias e o fechamento de hoje 26/nov/2018 nos coloca em grande desvantagem em relação à venda das cotas no dia posterior à confirmação do resultado eleitoral. Para piorar parece que eu adivinhei os dias de queda no ETF!

Mesmo com todo o desapontamento no dia da confirmação do presidente preferido do mercado, o fechamento do segundo lote de 30 cotas de EWZ em US$37,38 garantiu um lucro de US$3,62 nesta realização parcial de lucros, o que representa um ganho de 10,72% nesta parcela do trade que foi desfeita.

Grande abraço, bons investimentos e até o próximo post!!!

Disclaimer: Não sou analista certificado. Todos os ativos apresentados nesse blog são apenas ilustrativos, não representando qualquer indicação (nem de compra, nem de venda, nem de manutenção).

Este blog serve apenas para fomentar discussões e trocar experiências.

Conheça bem o mercado que você investe, pois os resultados de suas operações são de sua inteira responsabilidade.